W Tym Artykule:

Istnieje silna korelacja między stopami procentowymi a inflacją. Stopy procentowe odzwierciedlają koszt pieniądza, taki jak stawka, którą płacisz, kiedy pożyczasz pieniądze na zakup domu lub na kartę kredytową. Inflacja to koszt rzeczy. W większości przypadków, gdy wzrasta inflacja, podobnie jak stopy procentowe. Istnieje kilka przyczyn takiego stanu rzeczy.

Relacja między stopą procentową a inflacją: procentową

Wizualna reprezentacja ruchu stóp procentowych.

Inflacja

Inflację można wytłumaczyć na dwa sposoby, nie wykluczając się wzajemnie. Jednym ze sposobów myślenia o inflacji - rosnących kosztach rzeczy - jest zbyt wiele pieniędzy ścigających zbyt mało towarów. W gruncie rzeczy podnosi to cenę towarów, podnosząc ich koszt. Innym sposobem na wzrost cen może być wzrost kosztów produkcji. Związek zawodowy negocjujący na przykład umowę o wyższym wynagrodzeniu może na przykład spowodować wzrost kosztów produktu, który członkowie związku będą zwiększać lub zwiększać.

Stopy procentowe

Ogólnie rzecz biorąc, stopy procentowe i inflacja są mocno powiązane. Ponieważ odsetki to koszt pieniądza, ponieważ koszty pieniędzy są niższe, wydatki rosną, ponieważ koszt towarów staje się relatywnie tańszy. Na przykład, jeśli chcesz kupić dom, pożyczając 100 000 USD po 5 procentach odsetek, miesięczna opłata wyniesie 536,82 USD. Jeśli jednak stopa procentowa dla tego samego domu wynosiła 10 procent, miesięczna płatność wyniesie 877,77 USD.

Związek

Przykład domu jest dobry, pokazując niższą stopę procentową, tym więcej siły nabywczej znajduje się w rękach konsumentów. To jest mikro przykład. Na poziomie makroekonomicznym, kiedy konsumenci w całej gospodarce wydają więcej pieniędzy, gospodarka rośnie, a inflacja. Wróć do przykładu domu. Jeśli wiele osób może kupić ten sam dom, cena domu prawdopodobnie wzrośnie, ponieważ istnieje kilka potencjalnych nabywców. Innymi słowy, tańszy koszt pieniądza podnosi (nadmiernie) cenę domu. Historycznie, można wykreślić korelację między stopami procentowymi i inflacją i zobaczyć, że istnieje silna pozytywna korelacja między nimi.

Miecz może przeciąć oba sposoby

Czasami możesz mieć zbyt wiele dobrego. Wyobraźcie sobie, że płace rosną, podnosząc koszty towarów, a ludzie nadal wydają więcej, ponieważ stopy procentowe wciąż rosną. Tworzy to, co ekonomiści nazywają hiperinflacją, co nie jest dobrą rzeczą. To ostatnie wydarzyło się w latach 70. XX wieku. W końcu, pozostawiony bez kontroli, koszt pieniądza zostanie zdewaluowany praktycznie do zera, a koszty towarów będą rosły w górę.

Zakładanie hamulców

Rezerwa Federalna określa tzw. Stawkę docelową funduszu federalnego, zasadniczo określającą stopy procentowe, jakie banki pobierają od swoich najbardziej uprzywilejowanych klientów (zwykle nawzajem). Od 2008 r. Wskaźnik ten wynosi od zera do 0,25 procent. Podstawowa stopa procentowa jest ustalana na podstawie ankiety dotyczącej tego, co 300 największych banków obciąża swoich uprzywilejowanych kredytodawców. Jeśli Rezerwa Federalna ustali, że jej docelowa stawka jest niska, prawdopodobnie podniesie ją do poziomu inflacji, zmniejszając podaż pieniądza. Z drugiej strony, jeśli Fed zdecyduje, że gospodarka jest w tyle, bardziej prawdopodobne jest obniżenie docelowej stawki w celu pobudzenia wzrostu gospodarczego poprzez zwiększenie podaży pieniądza. Jeśli gospodarka rośnie, a inflacja jest względnie kontrolowana, stopa docelowa zwykle pozostaje niezmieniona. Jako użytkownicy końcowi konsumenci są obciążani znacznie więcej niż różnymi produktami bankowymi i kredytowymi, ale zaczynają się od zmian stopy procentowej.


Wideo: Efektywna stopa procentowa przy kapitalizacji procent składany - średnia z 3 lat